东方金钱Choice数据走漏，昔时一个月，机构共调研了705家上市公司。从机构聚首调研的高手气股票来看，东说念主工智能（AI）仍是近期最受关爱的投资机遇。

受AI垄断等身分驱动，昔时一个月，半导体行业成为机构调研频次最高的行业，包括广合科技、泰凌微、国芯科技等个股均被超越90家机构调研。同期，跟着AI算力需求催生用电量缺口，燃气轮机行业受到机构要点关爱，一些个股也被机构“踏破门槛”。

在股票评级变动方面，2024年末于今，共有6只个股被券商上调评级，其中包括受益于AI波浪的沪电股份等个股。

机构密集调研半导体行业

东方金钱Choice数据走漏，昔时一个月，半导体行业成为机构调研频次最高的行业，包括广合科技、泰凌微、国芯科技等个股均被超越90家机构调研，澜起科技、想特微、中微半导、安凯微等股票也被数十家机构调研。

具体来看，广合科技近期被超越140家机构调研，包括中信资管、东方证券等诸多著名机构。在调研中，广合科技指出，刻下参与劳动器垄断市集竞争的公司日益增加，臆测异日竞争压力将加强。但公司始终聚焦数据中心业务，对劳动器产物的迭代，以及对劳动器产物究诘的深度和广度具备上风。广合科技的产物主要用于劳动器、耗尽电子、通信、工控、医疗等规模。其中，超越七成的营收来源于劳动器规模。

泰凌微近期被东方证券、中金资管等90多家机构调研。泰凌微聚焦物联网无线纠合芯片规模，该公司在调研中称，公司低功耗蓝牙芯片出货量各人排始终位于前三，国内名按次一；多模芯片出货量国内第一，各人排到前五；Zigbee芯片是国内出货量最大的供应商。

泰凌微还提到，公司2024年推出的针对端侧AI的发展平台和新一代芯片TL721X和TL751X芯片，约略辅助角落AI运算，具有宏大的端侧AI处理本事，且功耗当今业界率先，在刻下市集上极度有竞争力。公司还称，公司照旧在与国表里一些大模子公司合营，在AI办公、智能音频、智能家居等多个规模王人有具体客户和名目在进行中，名目量产臆测在2025年运转，有多个不同的垄断场景，公司芯片照旧在谷歌（Google）最新的PixelBudPro2智能耳机有盘算中被吸收。

国金证券电子首席樊志远合计，瞻望2025年，AI垄断和自主可控将合手续驱动半导体周期上行。起原，生成式AI催生的垄断有望成为AI波浪的主流，这主要进展为“AI+X”包括AI手机、AIPC、AI眼镜、AI耳机、AI音箱、AI玩家、AI领略、AI作陪、机器东说念主、自动驾驶等，这些结尾需求的升级和鼎新王人将带动对芯片的需求，从而鼓动系数半导体市集规模合手续增大。同期，半导体产业链自主可控亦然势在必行，合手续看好半导体开拓/零部件、材料及国产算力产业链。

AI算力需求催生用电量缺口，燃气轮机产业链受关爱

通用开拓亦然昔时一个月机构密集关爱的行业，包括联德股份、伟创电气、安培龙、瑞迪智驱等股票均理睬了超50家机构的调研，东说念主气较前几个月大幅升迁。

其中，联德股份的东说念主气最高，近期取得华泰证券、中金公司等80余家机构的调研。联德股份是一家著名压缩机零部件供应商，近期缓缓参预投资者视线。

联德股份在调研中称，跟着AI、云诡计等时代的快速发展，算力需求鼓动数据中心功率密度禁止升迁，温控系统手脚数据中心要道基础措施之一，担负着为数据中心提供可靠坐褥环境的任务。温控系统中最主要的开拓等于精密空调，压缩机手脚精密空调中枢零部件，是决定整机时代水准的要道才略。

联德股份还暗示，公司在压缩机方面的中枢客户均为各人温控系统的中枢厂商，据公司了解，压缩机规模的客户一直在为结尾市集提供高效且可靠的温控系统惩办有盘算，并在算力中心和数据中心得到了世俗的垄断。据公司客户响应，公司压缩机零部件产物被客户垄断于该规模在国表里的市集，极度是北好意思市集。

1月3日，东吴证券发布研报称，AI算力需求催生用电量缺口，燃气轮机产业链有望要点受益。AI数据中心开拓带来大王人用电需求，且对电力的可靠性、雄厚性漠视较高条款。由于好意思国电网基础措施大部分照旧达到使用周期末期，好意思国科技巨头选择自行投资开拓如核电、地热、其他可再天真力、燃油和燃气等发电措施以获取雄厚可靠的电力。其中，燃气轮机发电具备开拓周期快、电力输出雄厚、发电资源条款低等特色，有望成为短期内最优的数据中心供电惩办有盘算。因此，东吴证券看好燃气轮机头部集成商、零部件供应商。

券商上调6股评级，PCB市集被看好

在股票评级变动方面，2024年末于今，共有6只个股被券商上调评级，差异是海澜之家、中煤动力、广钢气体、沪电股份、爱婴室、巨星科技。

其中，手脚各人率先的PCB（印制电路板）供应商，沪电股份近期被东方金钱证券上调评级。2024年12月26日，东方金钱证券发布沪电股份深度研报，合计该公司“深耕高端PCB市集，AI波浪迎发展机遇”，上调公司评级为“买入”。

东方金钱证券合计，沪电股份在昔时十年禁止长远数据通信规模时代鸠集，在营收上合手续增长。当今，沪电坐褥PCB板材世俗垄断在高端通信规模，并得到各人头部客户的招供。在需求侧，2024年第三季度，谷歌、亚马逊、微软单季度本钱开支共计超越500亿好意思元，同比升迁150%以上，新增本钱开支主要用于开拓AI数据中心，检修大模子。数据中心主要硬件包括劳动器与交换机等数据通信产物，均为高速PCB板的伏击垄断规模。AI劳动器对PCB的吸收面积与板材规格相较于传统劳动器彰着升迁云开体育，收获于AI劳动器连忙放量，高速PCB市集快速增长。